Красивая и видная, с живым и легким характером, младшая дочь Петра I, Елизавета Петровна, не слишком обременяла себя соблюдением моральных норм своего времени. Царевна всецело отдалась вихрю удовольствий и любовных приключений, пока Меншиков и князья Долгорукие дрались за власть. Она подружилась с юным императором, своим племянником, проводившим время в увеселениях и недетских забавах, и окружила себя "милыми дружками". Красавца графа Александра Бутурлина сменил блестящий молодой офицер Алексей Шубин. Не успел последний получить отставку, как Елизавета уже увлеклась сыном простого казака Алексеем Розумом, покорившим цесаревну божественным голосом. Равнодушная к политике и дворцовым интригам, она беспечно проводит время на балах и в будуаре, но преданные ей люди уже составили заговор, чтобы возвести на престол законную наследницу Петра.